为实现2020年保险业的发展目标，“新国十条”进一步深化保险业改革和提高对外开放水平，从再松绑保险资金运用范围、鼓励保险产品服务创新、加强和改进保险监管等方面提出了指导性的意见，并在完善税收政策、加强养老产业和健康服务业用地保障等方面给予政策支持，给保险行业带来了巨大的发展机遇。但保险业在获得改革发展巨大政策红利的同时，需要高度关注并评估好发展中可能面临的各类风险，审慎经营，实现公司可持续发展。下面重点从战略风险、保险风险、操作风险、信用风险、声誉风险五方面阐述寿险公司面临的机遇与挑战。

    （一）战略风险层面

    1、机遇

    （1）投资领域进一步拓宽，为寿险公司提升投资收益开辟了广阔空间。

    （2）融资渠道开放和监管方式的改变，增强了寿险公司持续发展的资本实力。

    （3）延伸了保险产业链，寿险行业可分享养老和健康产业发展的红利。

    （4）鼓励保险公司创新发展，寿险公司个性化特色将会凸显。

    （5）农村市场将成为寿险新的业务增长点。

    （6）寿险公司与政府之间的合作日趋紧密。

    （7）寿险公司业务发展进入快车道。

    2、挑战

    （1）保险行业投资人才的匮乏跟不上投资业务多样化发展的需要。

    （2）新型的融资渠道和监管方式对寿险公司的业务发展规划和资本管理提出了更高的要求。

    （3）开拓养老、健康新型产业可能面临的一系列风险。 寿险公司是否需要进入养老、健康产业，首先要审视公司自身产业优势，全面评估资源，寻求与业务发展相匹配的战略定位。就养老、健康产业发展本身存在以下障碍：一是市场利率波动、房地产价格波动等方面带来的市场风险；二是医疗服务提供者的诚信体系不健全，医疗服务提供者主动控制费用的意愿不强所导致的道德风险；三是养老、健康产品经验数据不足导致产品定价不尽合理的保险风险；四是寿险公司对核保风险尚缺乏有效控制手段的操作风险；五是缺乏养老、医疗健康领域的专业管理人才，仍是很多寿险公司对新型养老、健康领域望而却步的主要问题。

    （4）新型销售和服务模式可能带来的经济损失。一是新型的销售模式和渠道面临市场不规范、操作流程不合理、个人信用信息被滥用、信息不对称与信息透明度不高等诸多问题，由此可能给寿险公司带来资金风险、客户投诉、赔付率上升等问题。如目前兴起的微信支付，其操作流程的不完善可能导致的保费支付失败，会给公司和客户带来资金风险，也会招致客户对公司服务的不满及投诉。二是新兴渠道或销售模式的法律法规体现不完善，可能面临法律纠纷。

    （5）开发农村市场可能面临的挑战。一是寿险公司对农村市场的经验数据积累不充分。拓展“三农”保险主要涉及发展农村小额人身保险等普惠保险业务，此类保险由于肢体劳动相对较多，医疗条件较差，其保险事故发生率可能高于经验假设，导致赔付率较高。二是农民的文化程度、理解能力相对较低，营销员销售规范性较差，导致销售误导、投诉率上升。

    （6）进入公共服务领域可能面临的挑战。一是政府作为保险公司进入到公共服务领域的合作方，角色上的不同，地位上的差异使得保险公司的议价能力降低，加上公共服务的特殊性，寿险公司的盈利空间很小。二是根据目前市场情况，与社保配套的医疗健康产品赔付率较高，由此准备金提取比例较大，对公司偿付能力带来不利影响。三是政策的变化、执行效率等也增加了寿险公司进入公共服务领域的不确定因素。

    （二）保险风险层面

    1、机遇

    （1）加强灾害防范体系建设，有利降低灾害发生频率。（2）再保险市场主体增加，有利降低再保险成本。

    （3）数据共享有利于降低保险风险。

    （4）互联网保险等新兴销售渠道有利于降低保险的费用成本。

    2、挑战

    保险风险方面的不利因素主要体现在费率市场化改革方面，具体表现为：一是从宏观角度看，中国经济进入减速期，整个金融市场的风险在加剧；二是从短期来看，费率改革极大可能导致各家公司定价利率提高，保费降低，使得保险公司收入降低，利润空间更小，盈利压力增大；同时，保费的降低可能会加大保险公司存量保单的退保风险，一些客户，尤其使投保时间不长的客户，会选择退保再按更低的保费投保，导致部分客户流失，流动性风险加大；三是由于保险利润空间降低，寿险公司可能会调整中介机构、营销员手续费、佣金，由此可能影响销售渠道、队伍的稳定性；四是从长期看，对保险公司的产品开发能力和风险管控能力提出更高的要求。没有了监管机构规定的预定利率，保险公司就必须按市场和客户需要确定不同产品的预定利率，开发不同的保险产品。同时，随着利率市场化的不断推进，利率变化更为频繁，这对保险公司的风险管理能力提出更高的要求。

    （三）操作风险层面

    1、机遇

    （1）充分运用中介机构专业能力，将会减少公司内部的操作风险。

    （2）多元化的纠纷解决机制建立，将会减少法律风险发生。

    （3）完善信用体系的建设，将会减少销售环节的操作风险。

    （4）全社会保险意识提升，将会降低投保和理赔环节的操作风险。

    （5）保险公司进入医疗健康产业，将会减少理赔环节的操作风险。

    2、挑战

    创新产品服务、创新营销渠道、发展“三农”保险、进行多样化的投资等一系列的新变化，将会使寿险公司的作业流程及控制措施趋于复杂化、多变化。面对复杂多变和激烈竞争的内外部环境，对寿险公司的风险管理能力提出更高的要求，面临很大的挑战。

    （四）信用风险层面

    1、机遇

    全面推进保险业信用体系建设有利于降低信用风险。加强保险信用信息基础设施建设，扩大信用记录覆盖面，构建信用信息共享机制。

    2、挑战

    投资范围的拓宽，对信用风险管理提出更高的要求。投资产业务多样化，而国家的整体信用体系建设并不完善，这就要求寿险公司加强对交易对手的信用风险管理，建立信用风险评估机制，对信用风险进行更为有效的管控。

    （五）声誉风险层面

    1、机遇

    （1）全社会保险意识的提升有利于加深公众、媒体对保险业的认同，减少负面事件发生。

    （2）营销员信用档案制度的建立可有效减少销售误导等违规事件，销售误导将明显下降，客户投诉率会明显减少。

    2、挑战

    伴随着寿险业务的各类创新、进入一些新型产业领域，必然带来一些新的问题，加上网络等新媒体的传播速度之快，对公司的声誉管理提出了更高要求，需要建立声誉风险管理制度、声誉风险应急处理方案，做好及时应对和处理。

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